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股票如何精准抄底

如何做好期货交易?

如何做好期货交易?

期货投机(Futures speculation) 是指在期货市场上以获取价差收益为目的的期货交易行为。投机者在期货交易中发挥至关重要的作用,发现远期价格,引领产业均衡,提高市场流动性,承担市场价格风险。所以,要正确认识期货市场运行机制及其经济功能,必须正确认识和理解期货投机。

期货投机 概念

期货投机 功能作用

期货投机 缺陷

法玛于1970年进一步强化了其有效市场理论:由于理性投资者以理性和无偏的方式与非理性投资者博弈,前者将逐步主导市场,使得市场至少能够达到弱式有效(Weak Form Efficient)。在这一过程中,“市场选择”这个自然法则使理性投资者成为主导市场的有效力量。“有效市场假说”的支持者认为,市场中的非理性投资者将会遭遇理性投资者的套利活动,“市场选择”使得发生错误的非理性投资者处于被动地位(亏损),从而被逐步淘汰出市场,直到套期机会消失。通过这一“试错”过程,市场趋近于“无套利均衡”状态,这一过程中市场价格逐步接近其真实价值。

如何做好期货交易?

  • 我,交易者fitfit
  • 2019-11-06 22:35:35

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01.部队转业做交易

“那天大概是一天就赔了我7万块,对我来说太多了,自己心抖得厉害,大夏天盖上棉被,整个人还在发抖。”

“有信心之后,赚赚赔赔两三年,我就和另外一位朋友合作操作。他从10万亏损到剩下5万多,又花两年时间做到100多万。我们一起研究行情,然后盯盘下单。100万做资本,加上我自己十几万的小户,两年多做到2000多万,去年十月拿到了多铜,赚了500万。”如何做好期货交易?

02.今年还没赚到钱

“几波趋势没做对,比如年初橡胶、两个月前的铝都是加仓后趋势没延续;另外做对的也没拿住,比如几个月前白银、镍等启动时都买到了,但提前离场了。”

2015.07~2017.02,100万做到1300多万

做事业,必须胜不骄败不馁。总的来说,我是心态积极乐观的交易员,盈利我心情不错,但肯定没最开始盈利的那种兴奋,亏损我也能坦然面对和总结,因为经历得多了。”

2015年下半年大宗商品处于熊市,『巴人』按照技术做空铜,扣除个别品种做错的损耗,最后盈利大概一倍多。概括来说,根据宏观商品空头+技术面大趋势空头+技术信号搭配来进行交易。

2016年下半年做多玉米,2017年上半年做多镍,两者同属价值投资,先后亏损几百万。究根到底,『巴人』说自己太过侧重价值投资,却忽略了原来的操作方式,让本来可以亏损30万的数额翻了很多倍。不过后期玉米和镍都形成了多头趋势,她又及时入场并赚回来了。

03.期货操盘方法

至于交易方法,概括为四个步骤:分析行情、预判走势、制定策略和等待切入(或取消)。

2017.06~2017.11,一个从40多万做到100多万的账户

账户策略 :为了维护账户资金走势稳健,提高整体开单胜率,以选择两三个品种的趋势思维为主,其余单子运用波段或小波段思维。

波段和小波段单子有机会就可以做,遇到风险就离场,作用在赚点钱填补平时小止损,但总体还是以小止损争取趋势较大利润的战略思想。尽量抓可能的大行情,放弃小行情。

操作规则 :以做三浪为主,一五浪为辅(『巴人』定义的一三五浪和别人不一样)。做一浪,是做整理区间的突破,这个突破点经常是三浪回踩点,所以有时会在那个设置条件单进场。二浪是突破整理区间后出现的调整浪。

三浪是二浪调整后有企稳或上攻形态时买进。四浪和二浪一样,五浪和三浪一样,但因为一般来说有时候没有五浪,所以少做。减少分析预测,跟随实际盘面,突破时以价格为准,最好体现的就是突破形态时放大成交量。另外,整体会参考盘面实际是强还是弱。若强,做空会注意,若弱,做多会注意。

资金管理 :100-200万账户,会用1000万至3000万的资金管理方法进行操作。先用一半资金操盘,通常为一半资金的40-60%。其中脱离成本盈利较多,并且安全仓位提高时(最高仓位可以达到一半资金的80%左右),也就是说占本金的40%左右。

每次下单设置亏损限定,也就是每次下单,会根据设定的止损额度设定仓位,每单的止损都设定为本金的0.5%左右。采用试单、盈利加仓、递进加仓的方式。

04.心里定个大目标

“我们用两年做到了2000多万,未来三年有望做到上亿。”

“时,有两层意思,第一是行情的参与时机,第二是个人的时运。两者结合就是最好的‘时’。”

“有人认为是迷信,但我认为是真的。交易久了,愈发感觉获利其实是福分的一种体现而已,盈利后钱应该用在正途,并且需多帮助他人。其他行业也是这个道理,只是期货交易上更快被体现。”

2017.06月~2017.11,800万做到1700多万。

“茫然中你只能用所有的时间去钻研,去努力。我一直相信期货交易是长跑,用投资实业的心态看待期货交易,能够不着眼于一时得失,有耐心、有信心的人才能越跑越好。”

2015年股市风波前,她研发了一套预测上证指数方向的技术,不仅避开了那场难,那年还是她迄今在股市上赚钱最多的一年。她这套免费提供的技术,现在还是不少机构作参考的来源。

新手学堂--投机交易

【例】某投机者预测5月份大豆期货合约价格将上升,故买入5手(10吨/手),成交价格为3 015元/吨,此后合约价格迅速上升到2 025元/吨,首次买入的5手合约已经为他带来虚盈10×5×(3 025-3 015)=500元。为了进一步利用该价位的有利变动,该投机者再次买入4手5月份合约,持仓总数增加到9手,9手合约的平均买入价为(3 015×50+3 025×40)/90=3 019.4元/吨。当市场价格再次上升到3 030元/吨时,又买入3手合约,持仓总计12手,所持仓的平均价格为3 022元/吨。当市价上升到3 040元/吨再买入2手,所持有合约总数为14手,平均买入价为3 024.6元/吨。当市价上升到3 050元/吨再买入1手,所持有合约总数为15手,平均买入价为3 026.3元/吨。如下图1所示。

这是金字塔式的持仓方式和建仓策略。上例中,采取金字塔式买入合约时持仓的平均价虽然有所上升,但升幅远小于合约市场价格的升幅,市场价格回落时,持仓不至于受到严重威胁,投机者可以有充足的时间卖出合约并取得相当的利润。例如,如果市场价格上升到3 050元/吨后开始回落,跌到3 035元/吨,该价格仍然高于平均价3 026.3元/吨,立即卖出15手合约仍可获利(3 035-3 026.如何做好期货交易? 3)×15×10=1 305元。

重势不重价与重价不重势

平仓中的止赢价与止损价

从头寸的建仓价位出发,按照最大愿意承受多少亏损确定止损价位,这是常见的做法。比如,小麦空头建仓价位为2 180元/吨,有人将止损价设在2 200元/吨处,有人将止损价设在2 210元/吨处。表明前者愿意承受20元/吨的风险,而后者则为30元/吨。止赢价位的设置与止损价位的设置差不多,差别是交易者愿意承受多大的浮动利润损失。

正确的交易理念和尊重市场非常重要

期货交易三大恶习之一——满仓操作

满仓操作指的是一次将所有可投入资金全部投入。满仓操作的危害性是很显而易见的。只要行情与建仓方向稍有不同,满仓操作就会带来较大的损失。而且由于这种损失是即刻发生的,直接侵蚀有效保证金,必将迫使交易者全部平仓或部分平仓。即使后来的行情朝着有利方向发展了,前面的亏损也已经注定发生了。例如,螺纹钢期货在3650元时,某投机者认为后市必涨,遂将所有的50万元资金满仓买进135张合约(假定保证金为10%),买进后,价格下跌至3420元。 这意味着该客户已经损失了(3650-3 420)×135×10=310500元,剩余保证金189500元,这些保证金至多只能维持55张合约,其他持仓都已经被强平了。接下来,行情的确上涨了,又回到3650元时,其权益也只有189500+(3650-3420)×55×10=316000元。上涨到3 900元时,也只有189 500+(3900-3420)×55×10=453 500元,还亏损46500元。算上手续费的话,那亏损就更大了。

武汉女期民的财富“过山车”

半年时间从4万到1 450万!资本市场一个神话在江城上演。随着昨日豆油期货5月和9月合约齐奔涨停,武昌女“期民”万群(化名)账面保证金超过1 450万元人民币,仅昨日一天就赚了500多万元。

据称,万群是在2005年7月拿6万元涉足期货的,此前有10年的炒股经历,但步入期市后的两年时间,她的保证金从6万元缩水至4万元。

转折点发生在2007年8月下旬,万群开始重仓介入豆油期货合约。去年9月到11月,豆油0805合约从7 800元/吨附近一路上涨至9 700元/吨,其间她不停地采取浮盈加仓策略。截至11月中旬,万群已有10倍的获利。其后,万群的财富多次呈几何级增长。

配资公司经工商管理部门核定登记的范围多为投资咨询、投资管理或管理咨询等,未取得任何金融业务许可牌照,涉嫌超越经营范围从事资金借贷业务。配置资金进入不同投资领域,其中包括期货市场。配资业务进入期货市场时,多以配资公司控制的个人名义在期货公司开立期货交易账户,并将账户提供给客户使用,客户存入自有资金,配资公司以此为基数,向客户进行配资。配资公司在交易过程中对客户交易账户实施风险控制,亏损达到一定比例时对其进行平仓或要求其追加保证金,以保证配资公司自身资金不受损失,同时收取高额资金使用费。

由于在配资业务中,客户资金被配资公司控制,其安全性难以得到保障;且配资放大了杠杆比例,加大了客户财务风险;同时,配置资金进入期货市场,可能扰乱期货市场秩序,存在风险隐患。

胜兵先胜而后求战,期货投资必经的六步骤

如果有个老师能够带着你,起码是可以比自己去摸索要少走很多弯路。至于方法,你可以复制别人的方法,但是终归无法复制别人的性格和思维。老师带你是通过教你一个方法,引导你可以发现更多的方法。老师能够把你引到一条正确的道路上,你在正确的道路上实践,不会歪到哪里去。到最终,交易这个行业一定是师傅领进门,修行在个人的。做交易还是要有点悟性的,如果对盘面一点感觉都没有,你指望别人把你教成高手,那是不可能的。市场上任何一个高手都不是被别人教出来的。但是这些方法是每一个导师这么多年经验的总结,从这个经验里,你能够吸取到一些,然后灵活运用,就差不到哪去。

对于初学者很有帮助的一句“孙子兵法”:胜兵先胜而后求战,败兵先战而后求胜!

在期货的学习过程中,主要有三种老师:一是成功的交易员;二是各种各样的期货交易书籍;三就是自己每天操作的记录单。而自己操作的记录单是我们学习的依据,从中发现问题,再通过学习、思考,去研究分析,通过不断总结,寻找应对的办法。当你找到了针对不同问题的应对方法,交易能力自然就提高了。所以,总结是期货学习的关键。